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【鈦媒綜合】上海文化廣播影視集團(tuán)有限公司(SMG,下稱“上海文廣集團(tuán)”)旗下兩家上市公司百視通和東方明珠雙雙發(fā)布了合并公告,宣布將通過百視通吸收合并東方明珠的方式,實(shí)現(xiàn)兩家上市公司合并,成為SMG統(tǒng)一的產(chǎn)業(yè)平臺和資本平臺。以下內(nèi)容由鈦媒編輯根據(jù)新華網(wǎng)、搜狐財(cái)經(jīng)等信息,整合報(bào)道:?
在合并方案中,百視通以新增股份換股吸收合并東方明珠,并且非公開發(fā)行股份購買4家影業(yè)文化類公司股權(quán),同時(shí)募集配套資金不超過100億元。
交易完成后,百視通將作為存續(xù)方,東方明珠將注銷法人資格且全部資產(chǎn)、負(fù)債、業(yè)務(wù)和人員并入百視通,存續(xù)公司名稱擬變更為“上海東方明珠新媒體股份有限公司”。合并后的公司預(yù)計(jì)2014年和2015年凈利潤將分別達(dá)到23.94億元、27.47億元。兩家公司股票自11月24日復(fù)牌。
鈦媒體編輯梳理了本次整合交易的核心過程和關(guān)鍵內(nèi)容。
據(jù)兩公司的方案顯示,此番重組主要有三大塊內(nèi)容:
一、百視通換股吸收合并東方明珠二、發(fā)行股份和支付現(xiàn)金購買資產(chǎn)
三、擬配套募資100億元
東方明珠將注銷?
而據(jù)百視通的公告顯示,擬新增發(fā)行股份換股吸收合并東方明珠,換股對象為登記在冊的東方明珠全體股東。百視通與東方明珠的換股價(jià)格分別為32.54元/股、10.69元/股,并賦予東方明珠異議股東現(xiàn)金選擇權(quán)。?
以上述價(jià)格計(jì)算,東方明珠與百視通的換股比例為 3.04:1。換股吸收合并完成后,東方明珠將注銷法人資格,存續(xù)公司名稱擬變更為“上海東方明珠新媒體股份有限公司”。?
此次百視通吸并東方明珠方案有兩大顯著特點(diǎn):?
一是注入尚世影業(yè)、東方購物等四個(gè)細(xì)分市場的優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)和業(yè)務(wù)資源,提高了SMG資產(chǎn)證券化率,有助于推進(jìn)集團(tuán)整體上市進(jìn)程;二是配套融資中有一大半額度將投向互聯(lián)網(wǎng)電視業(yè)務(wù),充實(shí)版權(quán)內(nèi)容,建設(shè)云平臺,著力于構(gòu)建新媒體生態(tài)系統(tǒng)。
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交易完成后的股權(quán)構(gòu)成?
此次交易,百視通計(jì)劃發(fā)行股份購買4家公司資產(chǎn),并向特定對象發(fā)行股份募集不超過100億元的配套資金。其中,百視通擬向文廣集團(tuán)、北京弘毅、文化產(chǎn)業(yè)基金等發(fā)行股份購買其合計(jì)持有的尚世影業(yè)100%股權(quán);向文廣集團(tuán)發(fā)行股份購買其持有的五岸傳播100%股權(quán);向文廣集團(tuán)發(fā)行股份購買其持有的文廣互動68.07%股權(quán)。此外,還以發(fā)行股份及募資的配套資金合計(jì)購買東方希杰84.16%股權(quán)。?
上述交易中,文廣集團(tuán)為百視通、東方明珠控股股東,與交易對方中的文化產(chǎn)業(yè)基金等存在關(guān)聯(lián)關(guān)系。在本次交易事項(xiàng)完成后,文廣集團(tuán)將持有百視通45.07%比例股份,百視通原控股股東東方傳媒將不再持有股份。同時(shí),文化產(chǎn)業(yè)基金等9位股東將持有百視通不足1%股份,配套募資對象和其他中小股東分別持有百視通11.69%、42.43%股份。?
百視通還公布了交易后的主要資產(chǎn)構(gòu)成對比情況,其中貨幣資金一項(xiàng)就從20億元上升至59億元。百視通認(rèn)為,交易后上市公司的資產(chǎn)和盈利都將大規(guī)模提高,企業(yè)經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)和流動性風(fēng)險(xiǎn)得到有效控制,資產(chǎn)運(yùn)營效率有所增強(qiáng)。?
在資產(chǎn)方面,百視通的資產(chǎn)總額將從54.31億元上升至交易后的232.95億元,增長幅度達(dá)到328.93%,資產(chǎn)規(guī)模將大幅上升。
下一步,全力搶占“大屏”入口
近年來,互聯(lián)網(wǎng)電視市場開始高速發(fā)展,業(yè)內(nèi)預(yù)計(jì),未來互聯(lián)網(wǎng)電視市場將繼續(xù)爆發(fā)式增長。在慘烈的互聯(lián)網(wǎng)入口爭奪戰(zhàn)中,大屏入口還處于群雄紛爭階段,孕育著巨大的市場機(jī)會,眾多文化傳媒、互聯(lián)網(wǎng)公司開始介入互聯(lián)網(wǎng)電視,意圖搶占互聯(lián)網(wǎng)電視入口。
而上海文廣重組后,新上市公司具有全面覆蓋的渠道資源(OTT、IPTV、數(shù)字有線電視、地面無線電視、在線視頻等),特別是全牌照運(yùn)營以及完整的內(nèi)容產(chǎn)業(yè)鏈布局是合并后的新上市公司發(fā)展互聯(lián)網(wǎng)電視得天獨(dú)厚的優(yōu)勢。






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大動作
接下來可能會發(fā)生大批地方的小電視臺被兼并重組!
不太看好并購的結(jié)果
實(shí)體行業(yè)動輒千億的收購案,還是比互聯(lián)網(wǎng)來說是小概率事件
廣電能夠把自己發(fā)展起來么?
資源整合,越來越兇猛
上海文廣在全國是什么地位
資源整合。
面對市場競爭激烈,一些企業(yè)合併、一些企業(yè)收購小企業(yè),總之,都是將企業(yè)擴(kuò)大,好比是將小船換大船,可以迎接更大風(fēng)浪!
BAT太不給面子了!你們這是鬧哪般,看我SMG不來嗎?看誰頭頂烏沙帽,看誰全牌照,接下來看我怎么玩......